木材特征：木材光泽弱，无特殊滋味，常有树脂气味；纹理通常直，结构略粗；略均匀。天然缺陷很少。木材重量中至略重,红褐色。
虽然龙脑香并不属于“胎萌植物”，而且每个果实里仅有1粒种子，但也会在树上就开始发芽长根，长到一定程度就脱离母树，下落时两片螺旋桨式的翅片，发挥着降落伞的作用，使已具有根的种子直插土中。这种未落果便先行发芽的现象，说明它对当地的生存环境具有极好的适应性。
龙脑香产树脂，出油率为0.06—1.0%，具有浓郁的香味，可作香料。如用铁凿在树干上打一个小凹坑，用火一点，立即就会熊熊燃烧起来，几分钟后，树干中的油汁就会滴滴嗒嗒往下淌，并很快就会流满小凹坑。西双版纳傣族寺院的僧人视龙脑香为“神树”，为“树中之宝”，他们就常用这种油脂点佛前的“长明灯”，也用这种油脂熬制傣家“圣药”，且誉之为“龙涎香”，说是从龙的嘴里流出来的唾液凝聚而成，可治百病。
龙脑香是热带地区典型的标志树种，原产缅甸，但云南省西双版纳引种栽培，长势良好，这就充分证明了西双版纳是真正的热带地区，具有真正的热带雨林。